【ジム・クレイマー】古い株 vs 新しい株！エキサイトメントで上がる株式市場！【Mad Money】

古い株vs新しい株？人を殺す変異株vs何も変わらない変異株？時にマーケットはびっくりするようなカテゴリー分けをしてしまうもんやが、今日はわいは最もびっくりしたものの一つやったんや。古い株と新しい株や。どんな日やったか見てみようやないか。ダウは-0.44%と下がったんやが、SP500は+0.23%、そしてナスダックは+0.98%と、高値を更新した日やったで。古い株と新しい株ということで、まずは古い株から見てみようやないか。なぜならなんでダウだけが下がるのか、困惑しとる人もおるかもしれんからな。

まずこのところ長い間石油が上がっとったやろ。クルードの値段ほどは上がってなくて、なぜならばかつてほど採掘してなかったりするからなんやが、石油業界は品行方正であろうとして、採掘を少なくして、環境に配慮しようとしとるわけや。Exxon Mobil (XOM)ですら環境に配慮しとるんや。やけどこの石油がドルを引き下げると、皆石油を売って、石油が下がって、その石油の下げが今日おこったことの半分ぐらいを説明するんや。Exxonはもうダウ銘柄やないんやが、Chevronはダウ銘柄で3%も下がったんや。

そしてBoeing (BA)の物語もあるで。FAAからBoeingのいろいろなプログラムが攻撃をうけとるようや。わいはUnited (UAL)からの大口注文とかでエキサイトできるんやろうと思っとったんやが、逆に次世代大型機の777XのFAAからの承認が遅れるんやないかという話が出た始末や。ボーイングは心配せんでええと言っとるが、FAAに嫌われとるんやないかという懸念は小さいものじゃないで。工業株にはBA株が必要なんや。このグループにとってBA株はとても重要なんや。この777の問題もあるし、後は中国からの注文が見えないという問題点もあるんや。三つ目として公募増資でも発表されようものなら、ますます厳しくなるで。CFOは今週の公募増資は無いと言っとって、わいはそれを信じとるわけやが、でも彼は今週リタイアするんや。もしBAを買いたいと思っとるんやったら資金をためといてくれ。もしかしたらもっと安値で買える時が来るかもしれん。わいのファンドは持っとるんやけどな。

あとは変異株の問題があるで。ワクチンが全ての変異株に効くかどうか確かめる前に本当に旅行したいと思うか？もしたった一つでも変異株がワクチンをすりぬけたら、それはバッドニュースや。ということで航空株やクルーズ株が全部下がっとるんや。Carnival (CCL)が5億ドルの公募増資をしたしな。クルーズ株はきちんと持ちこたえられるのかどうかや。Marriott (MAR)も大きく下がっとる。やけどこういう下落は買いの好機でもあったりするんや。例えば下落しとるAmerican Express (AXP)なんかを拾うのがええかもしれんな。この会社は旅行以外にもええことがいっぱいあるわけやから。

インフラ法案はどうや？重工業業界にはええはずやろ？そうや、やけど法案が通ればの話や。バイデンが拒否権行使の脅しをかけとるんやないかということで、共和党から合意の破棄をするような圧力が高まっとったりしとる。それはおさまったようやが、そしてわいはどうにかインフラ投資計画は実現すると思っとるが、スティール会社や機械会社の株はこういうごたごたに弱いから先週の上がりを吐き出したりしとるんや。

じゃあ何が上がっとるんや？上がっとる新しい株を言っていこうやないか。例えばIntellia Therapeutics (NTLA)や。ゲノム編集で画期的な治療を行うバイオテックや。まだフェーズ1の段階やが、素晴らしい結果を出したんや。Regeneron (REGN)がこの会社のパートナーやで。似たように、Crispr (CRSP)もEditas Medicine (EDIT)もゲノム編集で病気を治そうとしとるんや。そしてこれら全ての会社の株は、Cathie WoodのARKGに多く持たれとるんや。かつて彼女がTesla (TSLA)を信じたように、彼女はゲノム編集の未来を初期から信じとるんや。ちょっと前までCathie Wood銘柄は役立たずやと思われとったが、5月中頃のCPIの数字が強かった時以来、ARK銘柄は動意づいとるんや。上がっとるんや。このマーケットがどのように動くかを忘れたらあかんで。エキサイティングやったら上がる、そういうマーケットなんや。今の常識的なバリュエーションなんか通用せんのや。もしどれか一つでも、COVIDワクチンの成功でお金があるPfizerのような会社に買われたりしたら、これらの会社全部が特別になるかもしれん。今ウォール街は特別な、スペシャルな会社を好んどるんや。

特別という意味で言えば、Nvidia (NVDA)はどうや？Arm Holdingsを買収するという可能性がどんどん高まって、この会社は携帯電話やPCの分野でも最も大きなプレーヤーになろうとしとるんやが、独占の観点からこれがブロックされるんやないかと思われとった。半導体業界も皆このディールに反対やと思われとった。やけどこの週末、Marvell Tech (MRVL)とかBroadcom (AVGO)とか、あとは台湾のMediatekが買収計画を公に指示したんや。独占的やとかなんとか言っとるのはわいに言わせれば馬鹿げた話や。ArmとNvidiaはそんなに製品でオーバーラップがないんやから。多くの人が中国がNvidiaのMellanoxのディールをブロックすると思っとったが、そうじゃなかったやろ？わいはNvidiaは買収を完了すると思うで。そうしたら株価はもっと上に行くやろう。

PayPal (PYPL)はどうや？もうすぐVenmoのアカウントで人々が物を売れるようになるとアナウンスしたやろ。これまではそうじゃなくてそこがネックやったんやが、今はVenmoは素晴らしいで。やからPYPLは上がったし、Visa (V)とかMastercard (MA)も上がっとるやろ。

そしてTesla (TSLA)や。中国で大きなリコールがあって、285000台ということで、普通は株価がクラッシュすると思うやろ。やけどこれはTeslaなんや。株価は上がったんや。AMCはどうや？週末の国内入場者数がパンデミック後、最高を記録したと発表したで。大きく上がっとって、もしかしたらここからも買えるんか？Facebookはどうや？独占禁止法違反の疑いで提訴されとったんやが、ワシントンの連邦地裁所がそれを棄却して上がっとるで。

そして最後にEtsy (ETSY)や。ブラジルのマーケットプレイスのElo7を$217 millionで買収したんや。Elo7は190万人のアクティブバイヤーがいて、5万6千人が800万の品物を売っとるんや。将来的にこのディールは大儲けにつながると思うで。

ということで物事はシンプルすぎるということになるかもしれんが、こういう新しい株の上がりは何に支えられとるか？買い手や。買い手のエキサイトメントや。今エキサイトメントを集める会社が上がっとるんや。クールな会社や。Cool per shareを考えようやないか。馬鹿げとるとおもうか？でも今のマーケットはそういう風に動いとるんや。