【ジム・クレイマー】これら四つの物を揃えてなければ悪夢は続くかもしれんで！今週のゲームプラン！【Mad Money】

もう何を言ってええのかわからんで。ただただ今の状況から生きてでたいものや。特に、今日のレッドホットな雇用統計の発表にウォール街がどう反応したかを見ると、そう思ってしまうんや。もし株価が上に行ってほしい思っとるんやったら、雇用統計が強いというのは見たくないことなんや。雇用統計の強さは、Fedがより強くアクションをおこす必要性を意味するからな。ということで今日の株価の続落や。ダウは-0.3%、SP500は-0.57%、そしてナスダックは-1.4%やったんや。特にナスダックはベアモードのままなんや。

前に言うた通り、今わいらは「悪いニュースはいいニュース」モードにあるんや。経済がクールダウンせん限りはFedは金融引き締めをやめないやろうからな。そしてインフレの過熱とかは長く続きすぎとって、0.75%の利上げの選択肢を排除すべきじゃなかったのかもしれんな。もしあなたが株式市場が上がってほしいと思うBullやったら、とにかく経済がスローダウンしてほしいんや。同時にスローダウンで株価がやられてほしくもないんや。ということでかなり難しい道のりになるというわけや。

わいは株を持っとる人、持とうとしとる人を萎えさせようとしとるわけやないで。むしろ逆なんや。ただいつもと違う種類のゲームをせんとあかんということなんや。わいらはオフェンスじゃなくてディフェンスをプレイせんとあかんのや。ディフェンスをプレイするとはどういうことかというと、ポートフォリオをキャッシュ、リセッションでも大丈夫な株、エネルギー株、これらに振り分けるということや。エネルギー株が最も大事で、そのことについてはここまでずっと言うてきたやろ。とにかくゲームからおりずにプレイし続けるという事実を受け入れんとあかんのや。

状況が良くなるまでプレイし続けるんや。状況が良くなるまであとどれぐらいの期間がかかるのか、そしてそこまでにあとどれほどの痛みがあるのかはわからんが、それも受け入れてやらんとあかんのや。やけどいずれ約束の地にたどり着いたら、その辛抱はする価値があったと思うやろう。株価は上に戻っていくやろうからな。わいは1970年代のダウ平均が1000の時から株を買っとって、それ以来常に状況が悪くなった後は株価は戻って更に上にいってるんや。1970年代とかは下手したら今よりもインフレ具合はひどかったんやで。一つ例外があるとしたらシステミックリスクがあった金融危機の時やが、今はそういうリスクはないから状況は違うんや。わいらにはシクリカルリスクやインフレリスクがあるけども、システミックリスクはないんや。

株式市場をあきらめずにプレイし続けて、スリム化するブルマーケットの中で今までの儲けをある程度実現して、安くなる株を買い下がっていったら、株価下落が終わった暁にはそこから儲けることができるんや。やけどもしこのゲームをプレイすることをあきらめてしまったら、決していい時期に再び買いに入ることは簡単じゃないで。そのことははっきり言っておくで。そういうことも頭に入れて、次の週のゲームプランを言っていこうやないか。

まず月曜日はTyson foodsの決算発表があるで。わいらはここで、食品会社からの悪いニュースというか、どんなニュースでもええからとにかく食品価格が下がっとるというニュースを期待せんとあかんで。ビーフでもチキンでもポークでも値段が下がっとることを聞きたいんや。更にこの日はPfizerのmRNAパートナー企業であるBiontechの決算発表があるで。今世界での最も大きな問題の一つが中国のCOVIDポリシーや。彼らは今5000万人の人をロックダウンしとるんや。なぜなら彼らは効果の高いmRNAワクチンを使わんからや。昨夜その方針が中国で再発表されとったが、わいには本当になんでかわからんで。Biontechの決算で、何でもええから中国政府の今の動向、できればきちんとワークするワクチンを使う方向にいくような、何かいいニュースが聞けないかなと思うで。Biontechはアメリカの会社じゃなくてドイツの会社やから、中国のより与しやすいやろう。

月曜日は更にSuncor energyの決算発表があるで。カナダの石油会社や。アクティビストのエリオットマネージメントが彼らにもっといい経営をするように圧力をかけとるが、わいはこの株は買いやと思うで。どう転んでももっと上向きになると思うで。Suncorがよりよくなる道を認識して取り組むことを期待しようやないか。そうしたら株価はもっと上にいくで。後はPlug Powerの決算発表があるんやが、今はこういう会社にとってええ状況ではないんやが、利益を出せるようになっとるのかどうか期待しようやないか。今日もこの会社の株価は叩きのめされとるんやけどな。

叩きのめされると言う意味で言えば、火曜日はPelotonの決算発表があるで。彼らの会社を買うパートナー企業があるのかどうか注目しようやないか。"WeCrashed（WeWorkの創業者のアダムニューマンのWework創業から追い出されるまでを描いたドラマ）"みたいな筋書きになるのか、”The Dropout（セラノス社CEOエリザベス・ホームズの転落を描いたドラマ）”みたいになるのか、誰が脚本を書くようなストーリーになるのか、注目しようやないか。

インフレの過熱に注目するということで、そういうことだと火曜日に更に決算発表があるSyscoにも注目や。Ciscoの方じゃなくて、Syscoの方や。食品関連会社、フードサービス会社の方や。この決算で各レストランチェーンが食料品価格やその他コストの上昇にどうやって対応できているかの手がかりが得られるで。更に、かつてのハイフライング株が今地を這うような株価になっとるRoblox、Rocket、Coinbase、Sofi、RealReal、Unitiy、GrowGeneration各社の決算発表があるで。率直に言って恐ろしい決算のパレードになると思うんや。やけど恐れるだけじゃなくて何がおこっとるのか注視してこれから何がおこるのかの糧にせんとあかんと思うで。2000年のドットコムクラッシュ以降でわいが目にしとる最大の下落具合や。今言った会社はちょっと前までベストの中のベストやと思われとったんや。

RealRealは中古品専門の素晴らしいECサイトや。あなたが以前やったら捨てとったものをお金に変えてくれるんや。素晴らしい会社やが、なんで今株価が$5まで落ちとるんや。わいにはわからんで。Rocketはローン金利の上昇にあいまってどんどん株価がおちて$8になってしまっとる。Unityはしっかりした会社でビデオゲームディベロッパーのためのソフトウェア会社やが、メタバース関連の株は下落しとって今や株価は$57しかない。Growgenerationは大麻関連株やが、これも大きく落ちて来とる。Robloxは素晴らしい、ファンタスティックな会社やが悪い株や。メタバースに関連する銘柄は全部、今はペナルティーボックスに入っとるんや。Coinbaseは仮想通貨取引の大元やが株価はとどまることなく下落しとる。仮想通貨はインフレヘッジにならないことははっきりしたと思うで。仮想通貨というのは、他のSpeculativeな資産にただ追随するSpeculativeな資産なんや。SofiについてはCEOのAnthony Notoが、なぜここまで株価が下落してもわいらは株を持つ続けなければいけないのか、それをどうやって説明するのか聞いてみようやないか。

火曜日は更にOccidental Petroleumの決算発表があるんやが、この株はウォーレンバフェットの最も大きなポジションの一つになっとる。わいは石油株やったら他のお気に入りがあるで。Chevronとかやが、Chevronは成績優秀な生徒みたいなもので退屈で、Occidentalは成績がCの生徒でこういう方が今マーケットは好んどるのかもしれん。Cの生徒がB+になったら、ずっとＡの生徒よりも伸びしろがあると思われてしまうからな。

水曜日はWendy'sの決算発表があるんやが、わいのワイフはWendy'sのベーコンサンドイッチが大好きなんや。あれ、おい、なんだ、なんでワイフの写真を出すんだ。こんな写真を出してわいの結婚生活をめちゃめちゃにするつもりか。というのはさておいて、彼女はWendy'sの味が好きなんや。Wendy'sのビジネスはうまくいっとると思うが、他のレストランが口々に言うとる労働者不足の問題がどの程度か聞いてみようやないか。

水曜は注目としてはConsumre Price Indexの発表や。わいらは中古車価格がピークをつけて既にちょっと下がっとるのを知っとるから、ちょっとはソフトな数字なのかなという望みが無きにしも非ずやが、やけどわいはやっぱり今日の雇用統計のようにホットな数字になるんやないかということを恐れとるで。弱いCPIの数字やったらマーケットは上がるやろうが、仮にそうやったら例えば水曜日に更に決算発表があるDutch Brosなんか買うのがええかもしれんな。今スターバックスが道を失っとるから、わいの一番のお気に入りのコーヒーチェーンはこの会社や。わいはええ数字を発表してくれると思うで。

水曜日は更にRivianの決算発表があるで。Fordが10%の株を持っとるが、どうか株を売らせてあげてほしいで。11月にRivianは1500億ドルの価値があったのに、今はたった250億ドルや。Fordが今の時点売れるんやったら、それでもゼロよりはええが、IPO直後に売れとったらどんなによかったか。わいは更に水曜日のSonosの決算に注目しとるで。この会社はリモートワークのストーリーで、今どうなっとるのかに注目しとるんや。

木曜日の決算は三つの”T”に注目や。Tapestry、Toast、そしてTaboolaや。Coachの親会社のTapestryはええ決算を発表するはずやと思われとるで。やけどわいはアパレル業界を心配しとって、今日のUAの決算もひどかったやろ。Toastに関してはIPOからずっとアンチなんや。レストラン向けにエンドtoエンドのクラウドプラットフォームを開発しとる会社やが、経営者は良くてナイスやが、やけどこの業界にはあまりに多くのプレイヤーがいすぎるんや。わいはレストランをやっとるからよく知っとるんや。後はTaboolaやが、これはアドテック企業やが、こういう近年IPOした株が皆のポートフォリオを痛めつけとるんや。Poshmarkとかもそうや。繰り返すがこういう会社を経営しとる経営者は良くてナイスやが、株はあかんのや。

金曜日は静かな日や。わいらには静寂の日も必要やろう。結論やが、わいらには現金と安全な株とエネルギー株と我慢が、この難しい時期をやり過ごすにはいるんや。これら全ての物を揃えてなければ悪夢は続くかもしれんで。